Efterhånden som investeringsverdenen bliver mere kendt, opstår der flere spørgsmål om nogle begreber, der er specifikke for dette område, såsom forskellen mellem indeksfonde og ETF'er . Det betyder at nedbryde egenskaberne ved hvert af disse produkter. På den måde vil du kunne afgøre, om en ETF eller en indeksfond er bedre.
Det er vigtigt at være klar over disse vilkår og kende fordele og ulemper ved hver enkelt, da du som investor bliver nødt til at rette din kapital mod det, der vil give dig den største rentabilitet, og det er en fordel at kende alle de muligheder, markedet byder på.
Både indeksfonde og ETF'er hører til passiv forvaltning , som er defineret som en række investeringsstrategier, hvor fondsforvalteren har en sekundær rolle, så investorens deltagelse vil være meget mere aktiv. I modsætning til hvad der sker i aktiv ledelse.
Lær forskellene mellem ETF'er vs indeksfonde.
Sådan fungerer ETF'er
Før du forstår, hvordan ETF'er fungerer, skal du først forstå, hvad de er, og hvad de bruges til. De er børshandlede fonde, som er en hybrid mellem en traditionel investeringsfond og en aktie.
De består af en kurv af værdipapirer, og hver aktie repræsenterer en portefølje af aktier, der søger at replikere resultaterne af visse indekser . De fungerer på samme måde som aktier: de er noteret under hele handelssessionen.
Dens værdi er nettoaktivværdi, hvilket betyder, at den offentliggøres i slutningen af hver session. En anden af dens fantastiske funktioner er, at investorer kan købe ETF'er i realtid til den pris, der i øjeblikket er sat på markedet.
Denne type investering har den særlige karakter, at den er noteret på børsen, ligesom aktier. Derudover er dens forvaltning passiv, da den sigter mod at replikere et bestemt indeks.
Køb og salg kan ske uden at skulle lukke markedet og kende den indre værdi, som det er tilfældet med investeringsforeninger. Dette er en stor fordel for deltagerne.
Der er ingen minimumsinvestering, hvilket betyder, at du kan investere fra minimumsprisen på en aktie. Der er heller ingen tegnings- eller indløsningsgebyrer, selvom du betaler gebyrer ved køb og salg, som det er tilfældet med en aktie.
Sådan fungerer indeksfonde
Disse midler forvaltes af et administrationsselskab eller en enhed , som er ansvarlig for køb og salg af aktiver, hvorfra der søges overskud, baseret på en vis risiko.
Personer, der deltager i denne fond, kan tegne eller indløse aktier, afhængigt af deres værdi på transaktionsdagen, mere specifikt på det tidspunkt, hvor markedet lukker.
I indeksfonde udføres transaktioner altid gennem et administrationsselskab , i modsætning til hvad der sker i børsnoterede fonde, der udfører deres aktiviteter på sekundære værdipapirmarkeder, som det er tilfældet med aktier.
Inden for denne type investering er der en række fordele, såsom muligheden for at deltage med minimumsbeløb, mulige afkast og forskellige klasser, samt skattefordele ved overførsel af midler.
På den anden side søger indeksfonde at replikere et bestemt referenceindeks, såvel som dets stigninger og fald, og da der ikke er nogen aktiv forvaltning, er gebyrerne meget lavere. I modsætning til hvad der sker i traditionelle fonde.
Penge og guider
Sådan organiserer du familiebudget | Hvad er økonomisk sparsommelighed | Sådan sparer du penge med 1000 euro | Sådan arver du en gensidig/indeksfond | Sådan opretter du en nødfond | Sådan sparer du penge hurtigt | Hvad er inverse indeksfonde | Indeksfonde Boble | Investering under recession
Ligheder mellem begge
Den eneste lighed mellem ETF'er og indeksfonde er, at begge er passivt forvaltet, hvor forvalteren ikke overvåger alle operationer, så gebyrerne er meget lavere.
På den anden side tilbyder begge en enkel måde at diversificere din portefølje, fordi de giver eksponering til hundredvis eller endda tusindvis af værdipapirer, baseret på det indeks, de akkumulerer.
Dette hjælper porteføljen til at blive negativt påvirket af konstante markedsændringer. Dette gør indeksfonde og ETF'er til interessante produkter for de finansielle institutioner, der tilbyder dem.
Forskelle mellem ETF'er og indeksfonde
Dette er et nøglespørgsmål i investeringsverdenen: hvad er forskellen mellem en fond og en ETF?
ETF'er og indeksfonde er forskellige , og så du ikke er i tvivl, vil jeg forklare dig dem nedenfor:
Køb og salg operationer
I tilfælde af ETF'er skal du betale for hver købs- og salgstransaktion, der gennemføres, ligesom med aktier. Derudover vil det være øjeblikkeligt til den angivne værdi på det tidspunkt.
Indeksfonde har et tegnings- og indløsningsgebyr (gælder ikke for alle afdelinger). Til gengæld vil kursen ikke blive sat til den pågældende dags lukkekurs.
Kommissioner
En anden forskel mellem indeksfonde og ETF'er er gebyrerne, da de i sidstnævnte tilfælde er lavere, men du betaler for hver operation, du udfører. Det sker dog ikke med indeksfonde.
Tilgængelighed
Du kan hyre enhver mægler til at overvåge dine bevægelser og investeringer, fordi den behandles som en aktie. Indeksfonde begrænser adgangen til visse enheder.
Et eksempel på dette er Vanguard Spains indeksfonde, hvori kun BNP Paribas kan indgå.
Beskatning
Indeksfonde er opført som investeringsforeninger, og der er ingen overførsel mellem afdelinger. Det er en stor fordel, da de kan beskattes på længere sigt. Derfor er det skattemæssigt, hvor indeksfonde slår ETF'er .
I modsætning hertil fungerer ETF'er som aktier , så du skal betale skat, når du slapper af en position. Derudover skal du betale skat ved hvert skift af ETF.
Tilbud
ETF'er har et bredere udbud end indeksfonde, herunder sektor-ETF'er, der ikke involverer replikering i indeksfondsformat.
Hvad er bedre, en indeksfond eller en ETF?
For at vide, hvad der er bedst, om det er en ETF eller en indeksfond, skal du gennemgå dine langsigtede mål, da en investering ikke giver overskud på kort tid. Du skal også overveje, at når du indgår i nogen af disse produkter, skal du påtage dig nogle omkostninger.
Hvis du har erfaring med handel med aktier, vil ETF'en være meget mere gennemførlig for dig. Derudover skal du betale lavere provision, selvom problemet du kan støde på er, at du skal betale skat af alle bevægelser, da alle mæglere behandler dem som aktier i den juridiske del.
Denne beslutning er endnu ikke truffet af Økonomiministeriet.
Kort sagt er indeksfonde mere velegnede til at skabe en passivt forvaltet portefølje , som også vil fungere som en opsparingsfond til din pension.
